【长城“财”发现】养老金融成“香饽饽” 该如何选择？

　　导读：近年来，人口老龄化问题正受到社会各界越来越多的关注。据统计，购买金融理财产品的客户中，有不少是50岁以上的中老年人。银行、信托等金融机构近几年越来越重视养老金融业务的发展，许多金融机构相继推出了不少养老金融产品，面对众多种类的养老金融产品，购买者难免眼花缭乱。

　　人口老龄化加剧 养老金融成“香饽饽”

　　养老金融不仅涵盖养老金金融，还包括养老服务金融和养老产业金融，分别针对养老金资产保值增值需求、老年金融消费需求以及养老产业投融资需求而出现。

　　“从整个养老产业的角度看，养老金融业无论其涉及的人口规模还是相应的资金总量，都远远超过养老用品业、养老服务业和养老地产等业态。”中国银行业协会首席经济学家巴曙松说，养老金融业横跨银行、保险、证券、基金、信托和养老地产和养老服务等领域，同时关联到广泛的金融产业链。“可以看出，养老金融既是金融体系的重要组成部分，又是养老产业的关键，关系到未来整个金融业的发展方向。”

　　而之所以做出这样的论断，巴曙松也介绍了中国人口老龄化的背景。从中国的情况看，第六次人口普查数据显示，65岁及以上人口占8.87%，未来10年中国人口老龄化节奏将以更快的速度推进，根据联合国预测，中国最早将在2025年达到甚至超过国际人口“老化”标准。

　　银行布局各有打法 保险占优势

　　银行目前更多是以企业年金的账管、托管以及发行老年人专属的理财产品为主，保险公司则在核心的企业年金受托和投管、养老保障型产品以及养老产业上更为擅长]

　　金融机构对“银发经济”和老年人客群的争夺越来越激烈，除了市场布局早的保险公司，加入这一阵营的银行也越来越多。

　　今年9月，广发银行宣布推出针对中老年客户的专属产品“自在卡”，联手单一大股东中国人寿进军养老金融；7月，兴业银行专门成立养老金融中心，负责统筹研究并推动养老金融业务发展。

　　而在此之前，工行、建行和中行等国有银行已通过企业年金业务介入养老金融，并获取企业年金的受托、账户管理、托管等资格，确立了市场优势地位。招行、光大、中信和上海银行等中小股份制银行也在养老金融上推出了不同特色的产品。

　　银行目前更多是以企业年金的账管、托管以及发行老年人专属的理财产品为主，保险公司则在核心的企业年金受托和投管、养老保障型产品以及养老产业上更为擅长。

　　此外，包括基金、证券、信托等金融机构都通过养老产品、服务、资产管理等各方面想要占据养老金融布局的高地。

　　几类较为常见的养老金融产品

　　储蓄类养老金融产品

　　养老储蓄产品的形态主要为货币，储蓄是其配置方式，具有稳健性和风险较低的特点，处于养老金融产品的主流地位。

　　例：近日，兴业银行推出了安愉分期付息储蓄存款和安愉人生智能定期储蓄这两款“安愉储蓄”产品，以“安全灵活、收益更高、多项增值、急用可取”的优势，吸引了不少中老年客户。

　　兴业银行客户经理向笔者介绍道：“安愉分期付息储蓄存款的起存点为5万，存期5年，按月付息，每月利息自动转入卡内活期账户，实现老年人月有所入，同时，该产品设置分档利率，起存金额越高，利率越高，最高利率可达3.95%。解决了老年人中长期的理财需求的同时，在保证资金安全的前提下，锁定利率，有效防范利率下行风险。而安愉人生智能定期储蓄的特点则在于灵活，该产品支取便利、灵活计息，可根据实际存期对应的定期利率，靠档计息。过去，老年人将资金进行定期储蓄，一旦有紧急的资金需求，便只能承受利息的损失，选择了这款智能定期储蓄存款，可以支持不限次数的提前支取，灵活计息，存取便利，保障了老年人存款的收益和便利性。”

　　基金类和证券类养老金融产品

　　养老基金的全称为养老保险基金，是我国社会保障制度的一个非常重要的组成部分，养老基金通过发行基金股份或受益凭证，募集社会上的养老保险资金，委托专业基金管理机构用于产业投资、证券投资或其他项目的投资，以实现保值增值的目的。

　　近两年，养老金入市的呼声渐高，一旦入市，养老基金就有了证券类养老金融产品的属性。股市跟经济发展的上涨、下跌紧密联系，这样一来，退休养老的群体的退休基金也是跟着经济的上涨、下跌同步运行，这样能够保证今后购买力不会相对于经济的增长而下降。

　　信托类养老产品

　　例：兴业银行是涵盖养老金融产品比较全面的银行，在去年12月，兴业银行与对外经贸信托联合推出了首款金融养老信托产品“安愉信托”，该产品面向私人银行客户，起点金额为600万元人民币，委托人一次性交付信托财产，成立后封闭三年，三年后按照委托人意愿，以类似年金的方式每年定额向指定受益人分配信托利益，财产权利全部归于指定受益人。因此该产品兼具个人养老和家族财富传承双重功能。

　　一些其他信托公司推出了消费型的养老信托产品，但其主要目的不是养老资金的保障和权益传承，而是让投资人获得消费权益和服务，同时利用集合性信托模式解决养老产业融资困难、发展慢、投资时间长等难题。

　　由此可以看出，如果老年人更偏向于低风险养老金融产品，可选择养老储蓄；如果养老金较为富余，有投资需求的老人可以选择证券类养老金融产品；如果家族资产高，有财富传承需要，可以选择信托类养老金融产品；养老资金不足的老人，可以尝试“以房养老”。

（据河北日报、第一财经日报、金陵晚报综合整理）